Weekly Pulse #16: Wekelijks marktoverzicht

Mark Vermeulen, 3 min lezen
Bijgewerkt: 24 juni, 2024

Wekelijks overzicht cryptomarkt

De cryptomarkten hadden opnieuw te maken met een turbulente week, waarin macro-economische tegenwind en onzekerheid over de regelgeving het beleggerssentiment bleven temperen. Er waren echter ook tekenen van veerkracht, met enkele belangrijke cryptocurrencies die winst boekten en blockchainplatforms die een robuuste ontwikkelingsactiviteit zagen.

Trump-Themed Memecoin Controverse neemt af

Een cryptocurrency die zogenaamd is gecreëerd in samenwerking met de zoon van voormalig president Donald Trump kreeg deze week te maken met geloofwaardigheidsproblemen. DJT, een memecoin met het Trump-thema, gebouwd op de Solana blockchain, had eerder in de week een marktkapitalisatie van $465 miljoen bereikt door beweringen dat Barron Trump betrokken was bij de creatie ervan.
Medewerkers van Trump ontkenden echter enige deelname van de familie. Martin Shkreli, de gerapporteerde ontwikkelaar van DJT, bleef beweren dat hij samenwerkte met Barron en stelde zelfs een weddenschap van $100 miljoen voor, maar leverde geen bewijs. Tegen vrijdag was de marktkapitalisatie van DJT gekelderd tot ongeveer $100 miljoen toen de controverse afnam.

SEC beëindigt onderzoek naar ConsenSys van Ethereum

In een kleine overwinning voor de crypto-industrie sloot de Securities and Exchange Commission (SEC) een onderzoek naar het blockchain softwarebedrijf ConsenSys af zonder handhavingsmaatregelen te nemen. Het bureau onderzocht of het werk van ConsenSys aan de Ethereum 2.0 upgrade een ongeregistreerde aanbieding van effecten was.
ConsenSys zei dat het zijn rechtszaak tegen de SEC zou voortzetten om duidelijkheid te krijgen over de wettelijke status van Ether. Deze stap zou het agentschap onder druk kunnen zetten om duidelijkere vangrails te bieden voor blockchainprojecten.

TON Blockchain bloeit temidden van Crypto inzinking

De marktdaling heeft het enthousiasme van investeerders voor de Telegram Open Network (TON) blockchain en zijn Gram token nauwelijks aangetast. Deze week bereikte TON nieuwe recordhoogtes in activiteit en Gram bereikte een marktkapitalisatie van $18 miljard, waarmee het Dogecoin overtrof.
De stijging van TON werd door verschillende factoren aangedreven, waaronder de groeiende populariteit van de op blockchain gebaseerde spellen. Pantera Capital kondigde vrijdag plannen aan om fondsen te werven voor een TON investeringsvehikel, slechts twee maanden na het leiden van TON’s grootste financieringsronde ooit.

Tether en Circle hebben aanzienlijke Amerikaanse schulden

Analyses deze week onthulden dat de bedrijven achter de twee grootste stablecoins immense portefeuilles van Amerikaanse schulden aanhouden. Tether heeft $91 miljard aan Amerikaanse Treasuries en is daarmee de 18e grootste houder wereldwijd, terwijl Circle $29 miljard bezit.
Samen hebben ze meer schatkistpapier dan de meeste soevereine naties. De enorme reserves van Tether zouden het bloot kunnen stellen als de Amerikaanse schulden blijven stijgen. Sommige experts stelden voor om de risico’s af te dekken door te diversifiëren naar alternatieven zoals goud.

Canada keurt eerste Solana ETF goed

Cryptocurrency vermogensbeheerder 3iQ heeft goedkeuring gekregen voor de lancering van Canada’s eerste exchange-traded fund (ETF) dat blootstelling biedt aan Solana’s SOL token. De ETF zal op de Toronto Stock Exchange verhandeld worden onder de ticker $QSOL.
Waarnemers zeggen dat een Solana ETF in de VS uiteindelijk waarschijnlijk lijkt, maar de SEC beschouwt Solana momenteel als een niet-geregistreerd effect. Bredere duidelijkheid over de regelgeving en het succes van voorstellen zoals een geplande Ethereum ETF zouden de weg vrij kunnen maken voor vergelijkbare Solana beleggingsvehikels.

Overzicht legacy markten

Marktsentiment verzuurt door zwakke PMI’s

De markten waren de afgelopen week in de greep van een afkerige stemming na teleurstellende PMI-gegevens uit de grootste economieën van Europa. De Duitse 10-jaars obligatierente daalde met 7 basispunten, terwijl de rente op Amerikaanse staatsobligaties ook daalde, als gevolg van de groeiende bezorgdheid over de economische groeivooruitzichten. Ondertussen vertoonde de rally op de aandelenmarkten die door technologie werd aangewakkerd, vroege tekenen van vermoeidheid na aanzienlijke stijgingen.

Vooruitzichten eurozone somberder door lagere PMI’s

De vooruitzichten voor de eurozone werden somberder nadat de zwakker dan verwachte PMI-cijfers uit Duitsland en Frankrijk niet aan de verwachtingen voldeden. Dit duwde de Duitse 10-jaars obligatierente met 7 basispunten naar beneden, omdat obligaties kopers aantrokken door de verschuivende risicobereidheid. Handelaren verwachten nu een kans van 80% op een derde renteverlaging door de ECB tegen het einde van het jaar, tegen 65% eerder, samen met speculatie op de markt over een mogelijke recessie.

De sombere economische cijfers komen op een moment dat de Franse politieke onzekerheid weegt op het beleggerssentiment, nadat president Macron vervroegde verkiezingen uitriep. Voor de vijfde week op rij zagen Europese aandelenfondsen uitstromen naarmate de risico’s toenemen. Strategen noemden de toenemende steun voor extreem-rechtse kandidaten als een bedreiging voor de gehoopte opleving in de regio.

Drievoudige Heksendag arriveert te midden van voorzichtige stemming

De Amerikaanse indexfutures dreven lager af in de aanloop naar de driemaandelijkse “triple witching” optie-expiratie, die betrekking heeft op contracten ter waarde van $5,5 biljoen. De extra handelsactiviteit zorgde ervoor dat aandelen in Europa verder daalden en stimuleerde een voorzichtige stemming. Ondertussen vertoonde de recente stijging van tech-aandelen de eerste tekenen van een vertraging na aanzienlijke stijgingen.

Vooruitzichten: Focus op Eurozone & Amerikaanse cijfers

De komende week zullen de markten de gegevens uit de eurozone en de VS nauwlettend in de gaten houden voor aanwijzingen over het economische traject. Tot de belangrijkste publicaties behoren het consumentenvertrouwen in de eurozone, de verkoop van bestaande huizen in de VS en de orders voor duurzame goederen. Fed-functionarissen zoals Thomas Barkin zullen ook de aandacht trekken als traders de verwachtingen voor een renteverhoging peilen. Hoewel aandelen deze week iets terugvielen, zou de veerkrachtige Amerikaanse groei een opleving kunnen veroorzaken als de komende cijfers de prognoses overtreffen.

Mark Vermeulen

Mark, afkomstig uit Nederland met een diploma in financiën, heeft zich ontpopt als een fervent cryptoliefhebber en expert. Zijn toewijding aan blockchain-technologie en de adoptie van bitcoin heeft hem tot de drijvende kracht achter de Nederlandse inhoud van Ecoinomy gemaakt. Mark's avontuur begon tijdens zijn studie, waar zijn passie voor gedecentraliseerde financiën hem snel deed opvallen. Zijn vermogen om complexe concepten rondom crypto te vereenvoudigen, heeft hem aanzien verworven bij Nederlandse investeerders en ver daarbuiten.