Weekly Pulse #8: Wekelijks Marktoverzicht

Wekelijkse samenvatting van de cryptomarkt

SEC & FBI lanceren aanval op crypto

Het was een gedurfde week voor de overreach van de Amerikaanse overheid om achter de crypto-industrie aan te gaan.

Terwijl de SEC op Ethereum schiet en het tot een veiligheid verklaart, sloeg Consensys terug met een rechtszaak om de overreach van de SEC tegen te gaan. Dit kwam naar aanleiding van hun onthulling dat Consensys een Wells Notice van de SEC had ontvangen waarin werd beweerd dat Metamask werkt als een niet-geregistreerde effectenbeurs.

Alles gebeurt tegelijk, zo lijkt het, met de FBI die ook een waarschuwing uitvaardigt en Amerikanen aanspoort om alleen cryptodiensten te gebruiken die geregistreerd staan als Money Services Businesses onder de federale wet – dus geen zelfbewaarnemende diensten. De overheid lijkt onlangs haar oorlog tegen crypto en privacy in het algemeen te hebben versneld, in die mate dat zelfs rechtbanken hun gedrag in cryptozaken een “grof machtsmisbruik” hebben genoemd

Franklin Templeton’s Onchain Fonds

In positiever nieuws kondigde Franklin Templeton, de vermogensbeheerder die bekend staat om hun cryptovriendelijke houding op Twitter, op donderdag de lancering van een onchain geldmarktfonds aan.

Met een omvang van $380M is het Franklin OnChain U.S. Government Money Fund nu ingeschakeld op zowel Stellar als Polygon blockchains, waarbij het BENJI token een directe claim op overheidseffecten, contanten en repurchase agreements vertegenwoordigt. Dit innovatieve fonds is een teken van de voortdurende ontwikkeling van de DeFi-infrastructuur.

DOJ wil 3 jaar gevangenisstraf voor CZ

De juridische ellende voor de voormalige CEO van Binance, Changpeng Zhao, is geëscaleerd nu het Amerikaanse Ministerie van Justitie aandringt op een gevangenisstraf van drie jaar voor beschuldigingen van overtredingen van sancties en het falen van de beurs bij het witwassen van geld.

Ondanks dat CZ’s verdediging beweert dat hij niet op de hoogte was van de gemarkeerde transacties, beweert de aanklager dat zijn onoplettendheid heeft geleid tot aanzienlijke tekortkomingen in de naleving waarvoor hij verantwoordelijk moet worden gehouden.

In reactie hierop heeft CZ een welgemeende verontschuldigingsbrief gestuurd, waarin hij zijn toewijding uitspreekt om de tekortkomingen in de naleving bij Binance te corrigeren. Daarnaast ondersteunden 161 brieven van familie, vrienden en invloedrijke figuren, zoals de voormalige ambassadeur van de V.S. in China en leden van de heersende familie van de Verenigde Arabische Emiraten, zijn pleidooi voor strafvermindering.

Stripe kondigt Crypto-push aan

Fintech-titaan Stripe kondigde zijn terugkeer naar cryptobetalingen aan en demonstreerde zijn aankomende ondersteuning voor USDC op Solana, Ethereum en Polygon.

Stripe wil crypto positioneren als een levensvatbaar ruilmiddel door gebruik te maken van verbeterde transactiesnelheden en lagere kosten – (Solana, kuch kuch) – en onderstreept daarmee haar geloof in de volwassen wordende infrastructuur van crypto en haar potentieel om online betalingen te stroomlijnen.

Deze stap betekent een belangrijke bekrachtiging van het nut van stablecoin bij het overbruggen van Tradfi met crypto.

Oude markten

Belangrijkste Indexprestaties

De S&P 500 steeg vorige week met meer dan 3%, de beste prestatie sinds november 2021. De stijgingen werden gedreven door sterke winstrapporten van grote techbedrijven zoals Microsoft en Alphabet. De tech-intensieve Nasdaq zag een nog grotere sprong van bijna 4% voor de week. Ondertussen bleef de Dow Jones Industrial Average iets achter, met een stijging van iets minder dan 3%.

Belangrijkste marktdrivers

Sterke winstrapporten stimuleerden het beleggerssentiment na de recente zorgen over hoge inflatie en stijgende rente. Microsoft en Alphabet rapporteerden allebei winsten en inkomsten die de verwachtingen ruimschoots overtroffen, grotendeels dankzij de sterke prestaties van hun initiatieven op het gebied van cloud computing en AI.

De reacties waren echter gemengd voor andere grote bedrijven die winst rapporteerden. Terwijl Skechers en Snap hun aandelen zagen stijgen door beter dan verwachte resultaten, stelden Intel en Exxon Mobil beleggers teleur met zwakkere vooruitzichten.

Op het economische front bleek uit recent vrijgegeven BBP-gegevens dat de inflatie versnelde tot een jaarcijfer van 3,4%, het hoogste in 40 jaar. Dit heeft de bezorgdheid versterkt dat de Fed de rente misschien agressiever moet verhogen om de stijgende prijzen te temperen.

Winnaars en verliezers

Bij de S&P 500 waren Microsoft en Alphabet de duidelijke winnaars. De aandelen van Microsoft stegen met meer dan 7%, terwijl die van Alphabet met bijna 10% stegen. Sterke groei in hun cloud- en AI-eenheden zorgden ervoor dat beide techgiganten de winstverwachtingen verpletterden. Cloudconcurrent Amazon steeg ook bijna 5% op weg naar zijn eigen winstrapport deze week.

Aan de andere kant daalde energiegigant Exxon Mobil ongeveer 3% na het missen van de winstverwachtingen voor het eerste kwartaal door stijgende bedrijfskosten. Chipmaker Intel daalde met meer dan 12% naar een laagste punt in twee jaar na het bekendmaken van een sombere omzetverwachting voor het hele jaar te midden van vertragingen in de productie. Roku tuimelde ook met 10% omdat de gebruikersgroei vertraagde ondanks een betere winst.

Wereldwijde spotlights

Op de wereldwijde markten bereikte de Japanse yen een dieptepunt ten opzichte van de dollar dat sinds 1998 niet meer was voorgekomen. De gapende kloof in het monetaire beleid tussen een ultra-dovish Bank of Japan en een hawkish Federal Reserve blijft de yen teisteren. Er wordt steeds meer gespeculeerd dat Japan rechtstreeks zal ingrijpen op de valutamarkten om de worstelende yen te ondersteunen.

In Europa steeg de Stoxx 600 index in de hele regio bijna 1% in de week, aangevoerd door een sprong van bijna 2% in technologieaandelen. Sterke winsten van Spotify en STMicroelectronics hielpen de sector te stimuleren. Op het gebied van grondstoffen kenden de cacaoprijzen vorige week een extreme volatiliteit, waarbij de krapte in het aanbod de toch al instabiele markten nog verergerde.

De weg vooruit

Alle ogen zijn nu gericht op de beleidsvergadering van de Federal Reserve deze week, waar vol verwachting wordt uitgekeken naar meer details over hun aanpak om de inflatie te beteugelen. Belangrijke gegevens over de consumentenbestedingen en het sentiment zullen ook inzicht geven in hoe hogere prijzen de gemiddelde Amerikaan beïnvloeden.

In de bedrijfswinsten zullen Apple en Amazon de hoogtepunten zijn. Apple heeft te kampen met tekorten in de toelevering en de resultaten voor het tweede kwartaal en de vooruitzichten zullen de vooruitzichten voor de nabije toekomst aanzienlijk beïnvloeden. De bloeiende cloudactiviteiten van Amazon zullen naar verwachting leiden tot winstgevende groei, maar beleggers willen kleur zien in de vertragende e-commercetrends.